Сергей Буканов – Трейдинг как бизнес: система, статистика, рост капитала (страница 7)

Потому что основная задача трейдера – не заработать как можно больше в одной сделке. Основная задача – сохранить капитал и работать на длинной дистанции.

И здесь появляется ещё один важный элемент регламента – правила остановки.

Это один из самых недооценённых пунктов. Большинство трейдеров думают о том, как входить в рынок, но почти не думают о том, когда нужно остановиться.

Например, бывают дни, когда рынок ведёт себя хаотично. Цена постоянно пробивает уровни и возвращается обратно. Сигналы появляются, но не работают. В такие дни очень легко попасть в серию мелких убытков.

После первой неудачной сделки хочется вернуть деньги. После второй – появляется раздражение. После третьей – возникает желание «доказать рынку», что ты всё равно прав.

Это опасный момент.

Потому что именно в такие периоды начинается агрессивная торговля. Позиции открываются чаще, риск увеличивается, внимание рассеивается.

Регламент должен предусматривать такие ситуации.

Например, в нём может быть прописано правило максимального дневного убытка. Если этот уровень достигнут, торговля на день прекращается. Терминал закрывается, и рынок просто наблюдается.

Это простое правило кажется очевидным, но на практике оно спасает от очень серьёзных потерь.

Потому что самые большие убытки часто происходят не из-за одной сделки, а из-за цепочки эмоциональных решений.

Я знаю трейдеров, которые за несколько часов уничтожали результат нескольких месяцев именно в такие дни. Всё начиналось с небольшого убытка, потом появлялась попытка отыграться, потом ещё одна. В какой-то момент контроль над ситуацией просто исчезал.

Регламент в этом смысле действует как предохранитель.

Он не позволяет трейдеру продолжать работу в состоянии сильных эмоций. Иногда самое правильное решение – просто выйти из рынка и дать себе время успокоиться.

Со временем начинаешь замечать, что регламент влияет не только на сами сделки, но и на отношение к рынку в целом.

Когда правила чётко прописаны, рынок перестаёт казаться хаотичным пространством, где нужно постоянно принимать сложные решения. Он превращается в рабочую среду, где ты просто выполняешь заранее определённые действия.

Это очень похоже на работу пилота.

Во время полёта пилот не придумывает каждый шаг заново. У него есть процедуры, чек-листы, последовательность действий. В сложных ситуациях именно эти процедуры помогают сохранять контроль.

В трейдинге происходит то же самое.

Когда рынок начинает двигаться быстро, когда новостной фон становится напряжённым, когда на графике появляется сильная волатильность – именно в такие моменты регламент становится особенно важным.

Он удерживает систему от разрушения.

Именно поэтому я часто говорю, что настоящий трейдер начинается не с первой прибыльной сделки. Он начинается с первого написанного регламента.

Потому что именно в этот момент человек перестаёт надеяться на удачу и начинает строить систему.

Когда начинаешь жить по регламенту хотя бы несколько месяцев, постепенно становится заметна одна неожиданная вещь. Торговля начинает занимать меньше места в голове. Не потому, что рынок стал менее интересным, а потому что большая часть решений больше не требует внутренней борьбы.

В начале пути почти каждая сделка сопровождается сомнениями. Входить или подождать. Закрывать позицию сейчас или дать рынку ещё немного времени. Увеличить объём или оставить всё как есть. Эти вопросы возникают постоянно, и каждый из них требует энергии.

Регламент постепенно убирает значительную часть этой нагрузки.

Например, если в документе заранее прописано, что вход происходит только при определённых условиях, то вопрос «входить или нет» исчезает. Если условия есть – сделка открывается. Если нет – просто продолжается наблюдение. Решение становится техническим, а не эмоциональным.

То же самое происходит с выходами из позиции. Очень часто трейдер держит убыточную сделку дольше, чем нужно, потому что надеется на разворот. Надежда – один из самых дорогих инструментов на рынке. Она редко приносит прибыль, но почти всегда увеличивает убыток.

Когда в регламенте чётко прописано, где находится точка выхода, пространство для надежды резко сокращается. Цена дошла до уровня – позиция закрывается. Это может быть неприятно, но система остаётся целой.

Со временем начинаешь понимать, что дисциплина в трейдинге – это не героическое усилие воли. Это просто следование заранее принятым правилам.

Человек, который каждый раз вынужден бороться с собой, обычно долго не выдерживает. Эмоциональная энергия заканчивается быстрее, чем кажется. Но если правила встроены в процесс, соблюдать их становится гораздо проще.

Именно поэтому я всегда говорю, что регламент – это не ограничение свободы, а её основа.

Парадокс трейдинга заключается в том, что настоящая свобода появляется только после того, как ты добровольно принимаешь ограничения. Пока этих ограничений нет, каждое движение рынка превращается в потенциальный повод для действия.

Цена пошла вверх – хочется купить. Цена резко упала – возникает желание продать. Появилась новость – кажется, что нужно срочно реагировать. В итоге трейдер постоянно находится в состоянии реакции.

Регламент разрывает эту цепочку.

Он создаёт фильтр между рынком и действиями. Рынок может двигаться как угодно, но решение принимается только тогда, когда ситуация совпадает с правилами системы.

Это очень сильно снижает количество лишних сделок.

А лишние сделки – один из главных источников убытков.

Я однажды ради интереса посмотрел на статистику своих операций за довольно длинный период. И заметил любопытную закономерность. Большая часть прибыли приходилась на относительно небольшое количество сделок. Это были ситуации, где условия системы совпадали максимально точно.

А вот значительная часть убытков происходила в тех операциях, где я немного отклонялся от правил. Иногда это были ранние входы, иногда сделки «по ощущениям», иногда попытки поймать движение, которое выглядело слишком заманчиво.

После этого анализа стало очевидно, что главная задача регламента – не увеличивать количество сделок, а наоборот, сокращать их.

Система должна отсеивать всё лишнее.

Рынок предлагает огромное количество движений. Но только небольшая часть из них действительно подходит под конкретную стратегию. Если пытаться участвовать во всём, результат почти всегда ухудшается.

Ещё один важный аспект регламента связан с инструментами.

На Московской бирже торгуется довольно много активов: акции крупных компаний, фьючерсы, опционы, облигации федерального займа – ОФЗ, валютные инструменты. Теоретически трейдер может переключаться между ними постоянно.

Но на практике такая универсальность редко приносит пользу.

Каждый инструмент имеет свою специфику. У разных бумаг разная ликвидность, разные особенности движения, разные реакции на новости. Например, акции Сбербанка часто двигаются очень технично и активно реагируют на уровни. А некоторые менее ликвидные бумаги могут вести себя гораздо более хаотично.

Когда трейдер работает сразу с десятками инструментов, внимание рассеивается. Он не успевает глубоко понять поведение каждого актива.

Регламент помогает решить эту проблему очень просто – он ограничивает список инструментов.

Например, можно сосредоточиться только на наиболее ликвидных акциях: Сбербанк, Лукойл, Газпром, Норникель, Яндекс. Или добавить к ним фьючерс на индекс Мосбиржи на срочном рынке. Такой список уже даёт достаточно возможностей для торговли, но при этом остаётся управляемым.

Когда инструменты ограничены, трейдер начинает лучше чувствовать их динамику. Он замечает повторяющиеся модели поведения, лучше понимает реакцию на уровни и новости.

Это ещё один пример того, как ограничения создают преимущество.

Есть и более тонкий аспект регламента – режим работы.

Многие новички пытаются следить за рынком постоянно. Терминал открыт с утра до вечера, графики обновляются каждую минуту, новости читаются непрерывно. Кажется, что чем больше времени проводишь перед экраном, тем выше шанс поймать хорошее движение.

Но на практике происходит обратное.

Чем дольше человек сидит перед графиками, тем больше появляется соблазнов открыть лишнюю сделку. Любое небольшое движение начинает казаться сигналом. Внимание постепенно притупляется, решения становятся менее точными.

Регламент может включать даже такие вещи, как часы активной торговли.

Например, можно заранее определить, что основная работа происходит в определённые периоды сессии, когда ликвидность выше и движения более структурированы. В остальное время рынок просто наблюдается.

Это резко снижает уровень хаотичной активности.

Со временем начинаешь замечать, что торговля становится похожей на ритм. Есть периоды анализа, есть периоды активной работы, есть время, когда рынок просто наблюдается без попытки что-то из него выжать.

Такой режим гораздо устойчивее психологически.

Потому что постоянная борьба с рынком истощает. А системная работа, наоборот, создаёт ощущение контроля.

Именно из таких деталей постепенно складывается настоящий трейдерский регламент. Он не делает рынок проще и не убирает риск. Но он создаёт структуру, внутри которой этот риск становится управляемым.

И в какой-то момент приходит довольно спокойное понимание: пока у тебя нет регламента, ты действительно играешь. Даже если иногда выигрываешь.